Video

Farmacia Chávez colocó Valores de Titularización por 106,777.433 bolivianos a través del “Patrimonio Autónomo CHAVEZ – BDP ST 044” mediante el sistema electrónico SMART-BBV el pasado viernes 21 de diciembre, con el monto recaudado pretende obtener una fuente de financiamiento para el recambio de pasivos, capital de inversión y capital de operación.

El monto de la emisión asciende a Bs106,700.000.-, la cual fue estructurada en 4 series, con las siguientes características:

La calificación de riesgo otorgada por Pacific Credit Ratings S.A., es de A2 correspondiente a aquellos valores que cuentan con una buena capacidad de pago de capital e intereses en los términos y plazos pactados, la cual es susceptible a deteriorarse levemente ante posibles cambios en el emisor, en el sector al que pertenece o en la economía.

Con el objeto de cumplir con su plan de expansión y crecimiento y a la vez contar con financiamiento para mayor liquidez, Farmacia Chávez determinó ceder sus Flujos Futuros para un proceso de titularización provenientes de sus ingresos diarios actuales y futuros por la venta de medicamentos, productos farmacéuticos, paramédicos, cosméticos y/o productos de venta masiva en general correspondientes a las Sucursales Cañoto, Cristo Redentor, Trinidad, Paragua y Riberalta.

“Lograr la colocación de los valores de titularización Chávez – BDP ST 044 en la Bolsa Boliviana de Valores es fruto del trabajo de muchos años y nos compromete a un mayor desarrollo, para que nuestros medicamentos lleguen a todo el país a un precio ético”, manifestó Leonardo Salvatierra, Gerente General de Farmacia Chávez. “Agradecemos a los inversionistas y a cada colaborador de Farmacia Chávez, porque este es un logro del que participaron ellos”, destacó.

La venta de estos valores se realizó a través de la plataforma electrónica SMART-BBV para colocaciones primarias, por medio de la ejecución de operaciones electrónicas que no precisaron de la presencia física de los agentes en instalaciones de la Bolsa Boliviana de Valores, ya que éstos registraron sus intenciones de compra y venta de estos valores, a distancia, desde sus propias oficinas, a través de una computadora conectada al sistema SMART-BBV. Participaron de esta emisión BDP Sociedad de Titularización como estructurador y BNB Valores S.A. Agencia de Bolsa, como agencia colocadora. La opción de adjudicación elegida por el emisor para la venta (colocación) de estos valores a través del sistema electrónico SMART-BBV, fue la tasa discriminante, en la que cada inversor paga la tasa que ofertó por los valores.

La venta de estos valores tuvo una gran acogida por parte del mercado inversionista, los precios de los valores fueron determinados bajo condiciones que se adecúan a los requerimientos del emisor en una jornada de colocación exitosa por cuanto todos los valores tuvieron inversionistas.

“Estamos muy contentos de que a través del mercado de valores boliviano empresas como Farmacia Chávez reestructuren sus pasivos, financien inversiones y su capital de operaciones en moneda local a largo plazo, a tasas bastante competitivas”, comentó el Gerente Central de Operaciones de la BBV, Rodrigo Gutiérrez.

“La titularización de Flujos Futuros permitió a Farmacia Chávez financiarse a través del Mercado de Valores en condiciones ventajosas, por la sólida estructura propuesta” mencionó Vladimir Fernández, Gerente General de BDP Sociedad de Titularización S.A.